نقدپذیری، شفافیت و امنیت صندوق‌ های سرمایه‌ گذاری ایران

اما سوال اساسی این است که چه عواملی را برای اطمینان در نظر میگیریم و بر چه اساسی می‌گوییم کاری مانند سرمایه‌ گذاری در طلا خوب است یا خیر؟

اگر بدانید بانک‌ها هرگز هیچ گزارشی از عملکرد خود ارائه نمی‌دهند اما در آن طرف تمام شرکت‌ها و صندوق‌ها و فعالان بازار بورس موظف هستند هر ماه گزارش دهند و همه مردم می‌تونند به آن گزارش دسترسی داشته باشند، آیا تغییر نظر می‌دهید؟ در این مطلب قصد داریم در خصوص نقدشوندگی، شفافیت و امنیت در سرمایه‌گذاری صحبت کنیم.

توضیح مفاهیم نقدشوندگی، امنیت و شفافیت در سرمایه‌گذاری

نقدشوندگی، شفافیت و امنیت را می‌توان سه رکن مهم در سرمایه‌گذاری نامید. بهترین سرمایه‌گذاری‌ها بدون این سه ویژگی قطعاً زیان خواهند بود. در ادامه مختصری در مورد هر یک از این سه مورد توضیحاتی ارائه می‌دهیم.

نقدشوندگی در سرمایه‌گذاری

نقدشوندگی (Liquidity) به توانایی تبدیل سریع دارایی به وجه نقد بدون کاهش قابل توجه در ارزش آن گفته می‌شود. هرچه نقدشوندگی یک ابزار مالی بیشتر باشد، سرمایه‌گذار در زمان نیاز، راحت‌تر می‌تواند دارایی خود را بفروشد و به پول نقد دسترسی پیدا کند.

برای مثال، صندوق‌های سرمایه‌گذاری قابل معامله و سرمایه گذاری در طلا (صندوق‌های طلا)، نقدشوندگی بالایی دارند زیرا در ساعات معاملاتی بورس می‌توان آن‌ها را به‌سرعت خرید و فروش کرد. در مقابل، دارایی‌هایی مانند ملک یا آثار هنری نقدشوندگی پایین‌تری دارند و ممکن است فروش آن‌ها حتی تا سال‌ها زمان‌بر باشد. نقدشوندگی بالا یکی از عوامل کلیدی در کاهش ریسک سرمایه‌گذاری به‌ویژه در شرایط اقتصادی متغیر است.

امنیت در سرمایه‌گذاری

امنیت سرمایه‌گذاری به میزان اطمینان از حفظ اصل سرمایه و جلوگیری از زیان غیرقابل جبران اشاره دارد. سرمایه‌گذاری امن معمولاً در ابزارهایی انجام می‌شود که تحت نظارت نهادهای مالی معتبر هستند و ریسک نوسانات شدید در آن‌ها پایین است. برای مثال، صندوق‌ های درآمد ثابت یا طرح‌هایی که با پشتوانه دارایی‌های واقعی مانند طلا یا اوراق دولتی فعالیت می‌کنند، از امنیت بالاتری برخوردارند. همچنین بیمه سرمایه یا تضمین سود حداقلی توسط نهادهای معتبر می‌تواند امنیت سرمایه‌گذاری را افزایش دهد. انتخاب یک بستر امن، به‌ویژه برای افرادی که تحمل ریسک کمی دارند، اهمیت زیادی دارد.

بالعکس سرمایه‌گذاری در بازار فارکس از طریق بروکرهایی که اعتبار چندانی ندارند، از نظر امنیت، در پایین‌ترین سطح قرار می‌گیرد!

شفافیت در سرمایه‌گذاری

شفافیت در سرمایه‌گذاری به دسترسی آزاد و روشن سرمایه‌گذاران به اطلاعات مالی، عملکردی و حقوقی ابزارهای سرمایه‌گذاری گفته می‌شود. شفافیت بالا باعث افزایش اعتماد و تصمیم‌گیری آگاهانه‌تر می‌شود.

برای مثال، در صندوق‌های سرمایه‌گذاری معتبر، تمامی اطلاعات مربوط به خالص ارزش دارایی‌ها (NAV)، ترکیب دارایی‌ها، بازده روزانه و گزارش‌های مالی به‌صورت عمومی در سایت‌های رسمی منتشر می‌شود. این شفافیت باعث می‌شود سرمایه‌گذار بتواند عملکرد صندوق را مقایسه کرده و انتخاب دقیق‌تری داشته باشد. نبود شفافیت یکی از نشانه‌های ریسک بالا در هر نوع سرمایه‌گذاری است.

مقایسه نقدشوندگی و امنیت صندوق با دیگر روش ها

در این بخش، قصد داریم صندوق‌های سرمایه‌گذاری را با دو نوع سرمایه‌گذاری رایج یعنی خرید طلا و سپرده بانکی مقایسه کنیم. جدول زیر را مشاهده کنید:

• اگر ترکیب هم‌زمان نقدشوندگی بالا + شفافیت گزارش‌دهی برایتان اولویت دارد، صندوق‌های قابل معامله انتخاب متوازنی هستند.
• اگر حفظ اصل پول هدف اصلی است و بازده‌ مورد انتظار محدود مشکلی ایجاد نمی‌کند، سپرده بانکی منطقی‌تر است.
• اگر به مالکیت فیزیکی و پوشش در برابر تورم دل بسته‌اید و با ریسک‌های نگه‌داری و هزینه معاملاتی کنار می‌آیید، طلای فیزیکی جایگاه خود را دارد؛ هرچند از نظر شفافیت و هزینه مبادله، از دو گزینه دیگر ضعیف‌تر است.

عملکرد صندوق‌ها و طرح‌های سرمایه‌گذاری کاریزما

گروه مالی کاریزما مجموعه‌ای متنوع از صندوق‌ها و طرح‌های سرمایه‌گذاری را ارائه می‌دهد که هر کدام برای سطح متفاوتی از ریسک و هدف مالی طراحی شده‌اند. فهرست به‌روز و طبقه‌بندی‌شده آن‌ها به‌صورت زیر است:

صندوق‌های سرمایه‌گذاری کاریزما

1. صندوق طلا کهربا: سرمایه‌گذاری بر پایه گواهی سپرده طلا در بورس کالا؛ دارای نقدشوندگی روزانه، معاف از مالیات و جایگزین امن برای خرید طلای فیزیکی
2. صندوق درآمد ثابت کمند: صندوقی با سود روزشمار، ریسک پایین و بازده پایدار؛ مناسب برای سرمایه‌گذاری مطمئن در شرایط تورمی با سود سالانه 34.5 درصد
3. صندوق درآمد ثابت کارا: یکی از صندوق‌های بزرگ بازار با پرداخت سود روزشمار و نقدشوندگی بسیار بالا با سود سالانه 36 درصد
4. صندوق اهرم کاریزما: ویژه سرمایه‌گذاران حرفه‌ای؛ بازدهی بالاتر شاخص کل از طریق استفاده از اهرم مالی، مناسب برای نوسان‌گیران و تحلیلگران حرفه‌ای. بزرگترین صندوق سهامی در بازار بورس با بیش از 20 هزار میلیارد تومن دارایی تحت مدیریت
5. صندوق بخشی متال: صندوق بخشی با تمرکز بر سهام صنایع فلزی (فولاد، مس، آلومینیوم و غیره) برای بهره‌گیری از رشد بازار فلزات

طرح‌های سرمایه‌گذاری کاریزما

1. طرح طلا کاریزما (حساب پشتوانه طلا): سرمایه‌گذاری در شمش طلای ۲۴ عیار با امکان دریافت وام فوری، معافیت مالیاتی، و تبدیل لحظه‌ای بین طرح‌ها
2. طرح نقره کاریزما: سرمایه‌گذاری بر پایه شمش نقره 99.999؛ مناسب برای تنوع‌بخشی به پرتفوی و پوشش در برابر تورم
3. طرح مگاسود کاریزما: جدیدترین طرح کاریزما با بازده سالانه 36 درصد؛ دارای بیمه، معاف از مالیات و نقدشوندگی بالا؛ گزینه‌ای ایده‌آل برای سرمایه‌گذاری بدون ریسک و بدون نیاز به تخصص

صندوق‌های سرمایه‌گذاری کاریزما نقدشوندگی عالی دارند و شما در ساعات معاملاتی بازار بورس، به‌راحتی می‌توانید این صندوق‌ها را خرید و فروش کنید. اما در خصوص طرح‌های سرمایه‌گذاری باید بگوییم امکان خرید و فروش طرح‌های سرمایه‌گذاری کاریزما به‌صورت 24 ساعته و در 7 روز هفته و حتی در روزهای تعطیل وجود دارد و از این بابت محدودیتی نخواهید داشت.

عکس جدول

جمع‌بندی مطلب

در پاسخ به این پرسش که «بانک بهتر است یا صندوق‌های سرمایه‌گذاری؟» باید گفت برخلاف باور قدیمی که سپرده بانکی را امن‌ترین گزینه می‌دانست، امروزه صندوق‌های سرمایه‌گذاری با ترکیب سه ویژگی کلیدی یعنی امنیت بالا، شفافیت عملکرد و نقدشوندگی مناسب جایگاه مطمئن‌تری دارند.

صندوق‌ها به‌صورت منظم گزارش مالی، ترکیب دارایی‌ها و میزان بازدهی خود را منتشر می‌کنند، در حالی که بانک‌ها معمولاً فقط نرخ سود ثابت اعلام می‌کنند و اطلاعات جزئی‌تری ارائه نمی‌دهند. از سوی دیگر، بازدهی صندوق‌ها در بسیاری از دوره‌ها بالاتر از نرخ سود بانکی بوده است؛ به‌ویژه در صندوق‌های طلا و سهامی که از رشد بازارها بهره‌مند می‌شوند. بنابراین، برای کسانی که به دنبال سود بیشتر بدون کاهش امنیت و شفافیت هستند، صندوق‌های سرمایه‌گذاری انتخاب هوشمندانه‌تری نسبت به سپرده بانکی محسوب می‌شوند.

سوالات متداول

آیا صندوق‌های سرمایه‌گذاری امن‌تر از بانک هستند؟

بله؛ صندوق‌ها زیر نظر سازمان بورس فعالیت می‌کنند، دارایی‌ها نزد متولی و امین نگهداری می‌شود و گزارش عملکرد به‌صورت شفاف منتشر می‌گردد.

نقدشوندگی صندوق‌های سرمایه‌گذاری چگونه است؟

در صندوق‌های قابل معامله در بورس (ETF)، نقدشوندگی بسیار بالاست و واحدها روزانه در بورس معامله می‌شوند؛ در صندوق‌های درآمد ثابت نیز معمولاً وجه ابطال طی دو تا سه روز کاری واریز می‌شود.

آیا سود صندوق‌ها بیشتر از سپرده بانکی است؟

در اغلب دوره‌ها بله؛ به‌ویژه صندوق‌های طلا و سهامی که بازدهی آن‌ها متناسب با رشد بازار محاسبه می‌شود، معمولاً سودی بالاتر از نرخ سود بانکی دارند.

این مطلب تبلیغاتی و از سوی سفارش دهنده تهیه شده است و  مو سسه جام جم مسئولیتی درباره چارچوب و محتوای آن ندارد.